本报记者周尚潭正在为打造证券行业一流的投资银行而努力。 “汇金集团”旗下3家上市券商重大资产重组取得重要进展。 12月17日晚间，中金公司、东兴证券、信达证券同时公布重大资产重组预案。交易定价及中金公司对两家公司换股吸收合并的方案明确。三大上市券商A股股票自12月18日开盘以来持续交易，定价和交易方案明确。根据交易方案，本次交易定价以各方董事会决议公告前20个交易日的均价为基础。合并后的中金公司将被视为继承者。股票交易价格为36.91元/股。被吸收方股票交易价格东兴证券16.14元/股。信达证券股票交易价格为19.15元/股。交易方案充分体现了两家公司的资产价值，有利于平衡全体股东的利益。按上述价格计算，东兴证券、信达证券、中金A股换股比例分别为1：0.4373、1：0.5188。东兴证券、信达证券全部A股股票将参与换股。据此计算，中金公司预计发行新A股约30.96亿股。值得注意的是，在交易过程中，中小投资者权益的保护受到高度重视。为保护未成年人和中小投资者权益，中金公司A股和H股异议股东可以行使收购请求权，东兴证券和信达证券异议股东拥有现金选择权。在添加交易完成后，中央汇金、中国东方、中国信达等大股东均作出长期承诺，将在本次交易中收购或原收购的中金公司股份锁定36个月，显示了对合并后长期发展的信心。记者了解到，中金公司、东兴证券、信达证券“三合一”重组是响应“加快创建一流投资银行和投资机构”部署的重要一步。本次交易后，中金公司将实现跨越式发展，总资产预计突破万亿元，营业收入位居行业领先，资本实力显着提升，综合竞争力和服务实体经济的能力有效提升，在国家建设金融强国战略的引领下，中金公司将加快实现“建设金融强国”的战略目标。一流的投行“竞争力”。此次重组的核心价值凸显，本次重组的重要性不仅在于体量的扩张，更在于战略层面实现深度合作和资源高效整合。通过本次重组，中金公司将与东兴证券、信达证券进行战略层面的深度合作，实现资源整合和资本增长的整体跨越。合并后，公司资产规模、业务规模、利润规模不仅将上升至行业前列，还将形成涵盖“机构+零售”、“国际+国内”、“标准化+专业化”的整体服务体系，综合服务能力和抵御周期性变化的能力将大幅增强。从业务兼容性来看，中金公司长期积累了行业领先的专业能力业务领域包括投资银行、私募股权投资、机构业务和国际业务。东兴证券和信达证券在区域布局和零售客户方面基础扎实，能力充足。三者资金雄厚，优势互补。此外，依托管理公司的资源链接资产，pananalapi bilang isang mahalagang股东，ang pinagsamang kumpanya ay maaaring kom佩鲁辛和mga kakayahan ng propesyonal na serbisyo，mga mapgkukunan ng chain ng industriya at mga tool sa资本市场，bigyan ng buong laro ang iba't Ibang mga pakinabang nito sa larangan ng印地语gumaganang pamamahala ng资产在pamumuhunan ng espesyal na pagkakataon，palalimin ang synergy sa mga kasalukuyang Bentahe ng CICC sa投资银行在pagpigil sa pamumuhunan，在paglutas ng mga pinansiyal na kapangyarihan。 Kasabay nito、umaasa sa 组织 kumbinasyon ng mga mapagkukunan mula salahat ng party，ang istrukturang pampinansyal ng pinagsamang kumpanya ay inaasahang magiging mas matatag。 Sa pamamagitan ng pagpapalakas ng 资本业务 nito 的零售业务，magkakaroon ito ng mas malakas na 反周期 na kakayahan 的 pagbutihin 和稳定性 ng 经营业绩 Nito。此外，在提高资本利用效率方面，paglalaan ng kapital ay higit na pinalawak mula sa tradisyonal na在pagpopondo ng mga negosyo、sa gayon ay na-optimize ang pangkalahatang modelo ng kita at nakakamit ang isang mas mapagkumpitensyang antas ng kita ng kapital自营。 “并购重组将进一步塑造证券行业格局。” Sinabi 沉娟，浦农金融分析师，华泰证券、汇金证券、gayundin 和 mga nakaraang kaso tulad，换股合并海通证券国泰君安、isang 子公司上海国资、ay nagpapahiwatig na ang industriya ng 证券 ay pumasok sa isang bagong panahon kung saan ang mga 证券公司 ay nagtutulak sa pagsasama-sama ng mga kumpanya ng Seguridad。 Muling paghubog ng mapagkumpitensyang tanawin。这些案例都是对建设金融强国和一流投资银行号召的积极响应。通过优化资源配置，打造具有全球竞争力、能有效平衡功能性和盈利性的领先机构，推动行业竞争格局迈上新阶段。 （编辑：何欣）